Абсолютный миллиард. Заключена крупнейшая сделка на российском банковском рынке
Председатель правления Абсолют-банка Николай Сидоров не смог скрыть удовлетворения от продажи банка
Фото: Алексей Куденко / Коммерсантъ |
Вторая по величине бельгийская финансовая организация – KBC Group – объявила о покупке российского Абсолют-банка. КВС, отказавшись семь лет назад от российского рынка, готова вернуться на него заплатив более $1 млрд. До сих пор ни один иностранный инвестор не платил такую сумму единым траншем за российский банк. По мнению экспертов, эта сделка свидетельствует о недооцененности публичных кредитных организаций в России.
Вчера бельгийская финансовая группа KBC и акционеры российского Абсолют-банка сообщили о достигнутых договоренностях по продаже 92,5% акций банка. Если в течение ближайшего месяца еще один акционер банка – "Международная финансовая корпорация" (IFC), владеющая 7,5% Абсолют-банка, примет решение о продаже своего пакета, бельгийцы заплатят за банк €761 млн, то есть более $1 млрд. Это самая высокая цена, которую иностранный инвестор готов заплатить единым траншем за российский банк. |
Акционеры Абсолют-банка не стали скрывать своего удовлетворения от сделки. "Мы очень довольны ценой, которую удалось привлечь за акции банка,– сказал Ъ генеральный директор группы 'Абсолют' и один из акционеров Андрей Косолапов.– Сначала мы планировали продать лишь неконтрольный пакет, но после предложения бельгийцев пересмотрели свою стратегию". Пресс-секретарь KBC Group Вивиан Эбрект заявила вчера Ъ, что группа намерена инвестировать в капитал Абсолют-банка €220 млн. Эти средства будут направлены на развитие региональной сети и розничных проектов.
По данным журнала "Деньги", на 1 января 2007 года Абсолют-банк занимал 32-е место по величине собственного капитала (7,2 млрд руб.) и 25-е место по сумме чистых активов (66,9 млрд руб.). По данным на 1 апреля, собственный капитал составил $270 млн. До закрытия сделки с КВС его главным акционером является председатель совета директоров Александр Светаков (51,6% акций), 15,5% и 10,6% бумаг принадлежат членам совета директоров Андрею Трускову и Глебу Галину, по 7,4% контролируют исполнительный директор группы "Абсолют" Андрей Косолапов и старший зампред правления банка Михаил Сердцев, еще 7,5% принадлежит IFC.
KBC Group является второй по объемам бизнеса финансовой организацией в Бельгии, предоставляет традиционные банковские услуги, услуги по страхованию, а также управлению активами и private banking. На конец 2006 года ее активы составляли €325,4 млрд. Компания имеет порядка 1 тыс. отделений в Бельгии и 1 тыс. в Центральной и Восточной Европе.
Примечательно, что КВС выходит на российский рынок вслед за своим главным конкурентом – группой Dexia (см. Ъ от 18 апреля). Хотя еще семь лет тому назад у КВС была возможность "войти" на наш рынок. В 2000 году чешская "дочка" KBC – банк CSOB (Чешский торговый банк) приобрел активы и пассивы чешского Investicni A Postovni Banka AS (Инвестиционный и почтовый банк). Одновременно CSOB отказался от приобретения других его активов, в числе которых был и российский Первый чешско-российский банк. "Тогда бельгийцы объясняли свой отказ тем, что Россия не входит в их стратегические планы из-за неопределенности юридической системы",– рассказал Ъ гендиректор ЦЭА "Интерфакс" Михаил Матовников. Таким образом, еще семь лет тому назад KBC отказался от российского банка, который мог получить достаточно дешево.
Теперь совет директоров Абсолют-банка будет состоять из бельгийских специалистов. Но, согласно условиям сделки с КВС, нынешние руководители банка сохранят свои посты. Впрочем, по словам Михаила Матовникова, последние сделки по приобретению иностранцами российских банков показывают, что "только участием в совете директоров иностранцы не ограничиваются и вводят своих представителей и в оперативное управление банком". Поэтому предправления Абсолют-банка Николаю Сидорову придется показать рост розничного кредитного портфеля по итогам года, чтобы сохранить свои позиции.
При этом по условиям сделки бывшие акционеры взяли на себя обязательство не участвовать в бизнесе, связанном с финансовой деятельностью, в течение ближайших трех лет. По словам Андрея Косолапова, они сосредоточат свое внимание на девелоперских проектах инвестиционной группы "Абсолют", где "в настоящее время доходность существенно выше". Сегодня в инвестиционном портфеле группы "Абсолют" (ее акционерами помимо Андрея Косолапова являются Александр Светаков и Андрей Трусков) находятся проекты по строительству офисной недвижимости на 1,5 млн кв. м и жилья на 2 млн кв. м. Кроме того, группа владеет контрольным пакетом акций Сангалыкского диоритового карьера, долями в компании "Мегапак", ленинградского порта Усть-Луга и пр.
По мнению экспертов, акционеры Абсолют-банка вовремя продали этот бизнес. Соотношение стоимости банка к его капиталу составило 3,8. По мнению главного аналитика ФК "Уралсиб" Антона Табаха, цена, которую удалось выручить акционерам, "показала не только интерес к растущему банковскому сектору России, но и его недооцененность". Так, Сбербанк сейчас торгуется с коэффициентом 3,2. По оценке аналитиков, ВТБ в ходе IPO сможет привлечь капитал с коэффициентом "два". Рекорд по привлечению иностранного капитала принадлежит Городскому ипотечному банку, который Morgan Stanley оценил с коэффициентом "пять". Таким образом, по мнению Антона Табаха, стоит ожидать дальнейшего роста оценочной стоимости российских банков.
ЮЛИЯ Ъ-ЧАЙКИНА, ЕКАТЕРИНА Ъ-ДУДАРЕВА
Крупнейшие сделки в банковском секторе
За $550 млн в апреле–мае 2006 года австрийский Raiffeisen International Bank приобрел 100% акций российского ОАО "Импэксбанк".
$477 млн потратил венгерский OTP Bank в июле 2006 года на покупку 96,4% Инвестсбербанка.
За $450 млн в феврале 2006 года немецкий Deutsche Bank приобрел 60% акций ЗАО "Объединенная финансовая группа" (ОФГ). При этом в 2003 году за 40% ОФГ немцы заплатили всего $40 млн.
$317 млн в июне 2006 года французская финансовая группа Societe Generale заплатила за 10% акций ОАО АКБ "Росбанк". В сентябре Societe Generale купила еще 10% минус одна акция Росбанка за ту же сумму.
$313,7 млн заплатил в ноябре 2006 года Nordea Bank Finland за 85,7% акций Оргрэсбанка.
За $300 млн в декабре 2005 года ОАО "Внешторгбанк" приобрело 75% плюс три акции ОАО "Промышленно-строительный банк". Аналогичную сумму в октябре 2003 года группа "Никойл" заплатила за 75% акций ОАО "Банк 'Уралсиб'".
$200 млн в июле 2003 года холдинговая компания "Интеррос" потратила на приобретение банковской группы ОВК.
За $200 млн в декабре 2006 года американская компания Morgan Stanley приобрела 100% Городского ипотечного банка.
За $95 млн в августе 2006 года немецкий Commerzbank приобрел 15,32% акций Промсвязьбанка.
КоммерсантЪ
|
